可望為鼠年香港股市IPO打響第一砲的中國鐵道建設公司,已經找到九家國內外廠商做為基礎投資者,其中以去年才涉足亞洲股票市場的美國耶魯大學校產基金,最受外界矚目。
耶魯大學是美國常春籐聯盟的名校,操作校產基金的績效也屬一流,整體投資報酬率從2003年的8.8%,一路攀升至2007年(截至6月底)的28.0%,總體基金規模更在四年間從110億美元,快速擴張至2007年的225.3億美元(約新台幣7,069億元),在北美大學院校中排名高居第二。
彭博資訊引述多位消息人士的話說,耶魯大學校產基金將投資中鐵建5,000萬美元,九家基礎投資者認購的金額共有4.5億美元,但有12個月的閉鎖期,在此之前,這九家投資人都不能釋出手中持股。
耶魯大學的投資策略繁多,透過絕對報酬型基金與國內股票型基金等多種方式,將資產配置於國內外不同的資產類型。
中鐵建是大陸鐵公路營建龍頭,包辦全大陸半數以上的鐵路建設工程。中鐵建打算上半年在上海及香港兩地股市掛牌,募資金額為54億美元,可望拿下2008年以來全球IPO金額最大的頭銜。
香港法興資產管理公司馮姓基金經理人說:「去年的特點就是一大堆市場資金追逐所有的IPO案,今年我們就比較挑。這件案子(中鐵建)是全年剛開始時候比較大的一件,(市場)對這件IPO還是會有不少需求的。」
香港南華早報報導,除耶魯大學外,其他認購中鐵建的基礎投資者包括香港頭號富商李嘉誠、新世界集團主席鄭裕彤、新加坡政府投資公司及淡馬錫公司、中信泰富、恒基地產主席李兆基旗下的兆基財經企業有限公司、中國銀行及中國人壽。
綜合上市申報文件與消息人士的資訊,中鐵建將在上海發行24.5 億股的A股,發行價介於人民幣8元至9.08元,預計上市日期為3月10日。
中鐵建在香港打算發行17.1億股,發行價介於港幣9.93元至10.70元,預計上市日期為3月13日。
由於北京當局擔憂新股上市的規模擴大,反而可能澆熄市場行情,目前中鐵建計劃的A股發行規模,已低於原先鎖定的28億A股。






